Opciones Trading Smsf

SMSF Educación Técnica Estrategias ¿Puede invertir o comercializar derivados en su SMSF Con el crecimiento tanto en el comercio de derivados y SMSFs en la última década, se ha planteado la cuestión inevitable de si los derivados pueden ser negociados dentro de un Self Managed Super Fund (SMSF), y en caso afirmativo, bajo qué restricciones o parámetros son derivados generalmente permitidos en SMSFs bajo la ley SIS Para llegar a una conclusión sobre la pregunta anterior, necesitamos definir qué derivados están bajo la ley SIS y luego mirar A cualquier parte del acto que pueda restringir su uso. Definiciones ndash bajo el SIS acto, derivado significa ldquoa activo financiero o pasivo cuyo valor depende de, o se derive de, otros activos, pasivos o índicesrdquo. Un contrato de derivados significa un contrato de opción o un contrato de futuros relativos a cualquier derecho, obligación o cosa. Así que, básicamente, estamos mirando los instrumentos comúnmente conocidos como opciones y futuros. SIS Act ndash Esta es la Superannuation Industry Supervision (SIS) Ley, el cuerpo de la ley de jubilación. La ley del SIS prescribe muy pocas restricciones sobre exactamente qué tipo de trustees de las inversiones pueden entrar, sin embargo es absolutamente prescriptive en la manera que las inversiones pueden ser estructuradas. En lo que respecta a los derivados, la principal cuestión es el hecho de que algunos contratos de derivados tienen un margen o requisito de garantía y, por lo tanto, pueden estar en desmedro de la regla 13.14. Es decir, el fiduciario no debe dar un cargo sobre, o en relación con un activo del fondo. Sin embargo, hay una excepción cuando se trata de derivados. El reglamento 13.15A establece que un fideicomisario puede imputar un cargo sobre un activo del fondo si: - el cargo se da en relación con un contrato de derivados - el cargo se da para cumplir con las normas de un organismo autorizado (como el - el fondo tiene una estrategia de riesgo de derivados - la inversión a la que se refiere el cargo se realiza de acuerdo con la estrategia de riesgo de derivados. Por lo tanto, según la ley SIS, los derivados son una inversión legítima y permisible para una SMSF proporcionando lo anterior están satisfechos. Lo que se necesita para permitir que los derivados se utilicen en su SMSF Si bien hemos satisfecho anteriormente que los derivados se permiten en un SMSF en lo que respecta a la Ley SIS, todavía hay algunas cosas que los fideicomisarios deben tener en su lugar para ser plenamente compatible Cuando se utilizan derivados en su propio SMSF. Esto incluye verificar la escritura de fideicomiso y tener una Declaración de Riesgo de Derivados y una Estrategia de Inversión Escrita que describe el uso de derivados. Acto de fideicomiso Su acta de fideicomiso es básicamente las reglas que gobiernan su fondo. Para que usted pueda hacer algo en su fondo, su escritura de confianza necesita permitirlo. Así que el primer paso es buscar bajo la sección ldquoInvestmentsrdquo de su escritura, y ver si permite la inversión en derivados. La mayoría de los hechos deben, pero nunca asumir. Siempre tienes que comprobar. Declaración de riesgo de derivados Como se mencionó anteriormente en relación con la regla 13.15A, se requiere una Declaración de riesgo de derivados (y se debe cumplir) cuando los fiduciarios están celebrando contratos de derivados en los que se celebran garantías (es decir, margen) que dan lugar a un cargo sobre una Activo del fondo. Esto se aplica para todos los contratos de futuros y ldquosell para los contratos de opciones openrdquo. Este documento sigue un formato específico y requiere que se incluya información específica. Los miembros de The SMSF Review tienen acceso a nuestra declaración de riesgo de derivados de la muestra para usarlos como deseen. Estrategia de Inversión Escrita Esta es la estrategia de inversión del fondo y debe incluir cómo se utilizarán los derivados. Los derivados no deben tratarse como una clase de activo separada, sino como parte de la exposición a la clase de activos a la que se refiere el derivado. Si bien esto parece lógico, sí plantea la cuestión de cómo medir la exposición de un contrato de derivados. La estrategia de inversión escrita establece los parámetros de la clase de activos (por ejemplo, Acciones 30 a 70) para un SMSF, y se considera que los fideicomisarios administrarán los activos del fondo para ajustarse a estos parámetros. Por lo tanto, al ingresar un contrato de derivados, los fiduciarios tendrán que calcular la exposición que el contrato de derivados agrega a la clase de activo relevante, asegurándose de que permanezca dentro de los parámetros establecidos. La pregunta es, por lo tanto, cómo medir la exposición. Sin una directiva clara sobre esta cuestión por parte del regulador o de la ley del SIS, un método común a utilizar es tomar el cálculo de la exposición a la clase de activo de una posición derivada como la utilizada para la valoración de la , De la siguiente manera: Compró opciones de compra o venta para abrir: Valor de mercado del contrato de opción. Venta de opciones de compra o venta para abrir: La ganancia o pérdida no realizada actual de la posición abierta. Para todos los contratos de futuros a abrir: La ganancia o pérdida no realizada actual de la posición abierta. Este método asegura que la exposición total a todas las clases de activos siempre suma 100 y es consistente con la valoración del fondo en su conjunto. Un punto de la ATO Después de las discusiones con el regulador de SMSFs (la ATO), quedó claro que la principal cuestión que tienen con los fideicomisarios que utilizan derivados en un SMSF (aparte de tener toda la documentación anterior en su lugar) es poder (2) Consideraciones en la formulación de la estrategia El fideicomisario de la entidad debe formular y aplicar una estrategia de inversión que tenga en cuenta todas las circunstancias de la estrategia de inversión. La entidad, incluyendo en particular: a) el riesgo que implica la realización, la tenencia y la realización, y el rendimiento probable de las inversiones de los activos, teniendo en cuenta sus objetivos y necesidades de flujos de efectivo esperados; (C) la liquidez de las inversiones de la entidad, habida cuenta de sus necesidades de flujos de efectivo esperadas (d) la capacidad de la entidad para descargar Sus pasivos existentes y futuros. Un último punto. No se puede ejecutar un negocio dentro de un SMSF, por lo tanto, el comercio de derivados no debe ser en forma de un negocio donde las deducciones típicas de negocios se están reclamando o salarios retirados. Resumen Los derivados son una inversión legítima y permisible dentro de un SMSF, sin embargo para el cumplimiento total que necesitará: middot Un contrato de fideicomiso que incluye contratos derivados como una inversión permisible. Middot Una Declaración de Riesgo de Derivados si se requiere margen o colateral (es decir, opciones de futuros a opciones abiertas) middot Una Estrategia de Inversión Escrita que incluye el uso de derivados. Los fideicomisarios también deben poder demostrar que han sido formulados con respecto a la regla 4.09 (2) (arriba). Middot Para asegurar que, cuando se abren los contratos de derivados, la exposición se calcula y se asigna a la clase de activo pertinente y se encuentra dentro de los parámetros de la clase de activos de los fondos, tal como se indica en la estrategia de inversión. SMSF Conceptos básicos de Super Qué es una clave SMSF Beneficios de SMSFs Es un derecho SMSF para mí Ciclo de vida de un SMSF Información de configuración SMSF Cómo configurar un SMSF Elementos importantes a considerar en la configuración SMSF Admin Info Cómo completar su SMSF admin Elementos importantes a considerar Con SMSF admin Finalización de SMSF Configuración de SMSF Configuración de SMSF Configuración de SMSF Estrategias de amplificadores Actualizaciones técnicas de SMSF Radio SMSF Mythbusters Super Límites, umbrales y datos Calculadoras y herramientas de proyección Acerca de SMSF Inversores Actualizaciones estratégicas SMSF Seguro en un SMSF a las tarifas al por mayor Membresía Su GRATIS. Pero los beneficios son enormes. Manténgase al día con todas las últimas estrategias, obtenga acceso a todos nuestros recursos y mucho más. Haga clic en el botón de abajo para obtener más información. Opciones de EMS para SMSFs A medida que se aproxima a la jubilación es prudente que considere reducir su exposición a activos más riesgosos como acciones y aumentar la exposición en activos más seguros como efectivo / bonos. Sin embargo, con las tasas de interés actuales y los beneficios de los créditos de franqueo proporcionar a través de acciones es algo que rara vez se hace. Las tenencias excesivas en acciones exponen sus ahorros de jubilación a las correcciones del mercado, una lección aprendida de manera dura para muchos durante el GFC. Existe una alternativa válida que le permite seguir recibiendo créditos de franquicia y beneficiarse de la apreciación del precio de las acciones, pero protege su cartera de las correcciones de los grandes mercados. La protección de las compras en el mercado de opciones puede ayudar La gráfica de arriba muestra un mercado de acciones cada vez mayor hasta un colapso del mercado. Las opciones de compra de índices de compra devuelven dinero en efectivo a una cartera bien diversificada para ayudar a compensar el descenso de los precios de las acciones, mientras que le permite el beneficio continuo de la propiedad de acciones (dividendos, créditos de franqueo, etc.) Factores que influyen en la prima que usted paga por la protección: Valor de la cartera Exceso (nivel de protección) Duración de la protección Riesgo de mercado Cuanto mayor sea el nivel de exceso (o nivel de protección por debajo del mercado prevaleciente) Obviamente, cuanto más largo sea el tiempo, mayor será el costo de protección. Por último, el mayor riesgo o volatilidad en el mercado de las primas más altas serán. La siguiente tabla ayuda a identificar los costos porcentuales aproximados de asegurar una cartera bien diversificada con opciones de venta de índices. Nota: La tabla supone un nivel de volatilidad del mercado de 13 y SampP / ASX 200 Valor del índice de 5250 ¿Cuántas opciones comprar Una vez que haya determinado el nivel de protección y el plazo que se adapte a sus necesidades el paso final antes de colocar su orden de opciones con su corredor es Para determinar cuántas opciones son necesarias para proteger su cartera. Los contratos de opción de índice de ASX son 10 por punto si el nivel de protección que usted elige es 5.000 puntos entonces 1 contrato vale 50,000 si su cartera de acciones vale alrededor de 500,000 entonces usted compraría 10 opciones de índice. 350.000 7 1.000.000 100 etc. La calculadora de protección de la cartera de ASXs ayudará a determinar cuántos contratos comprar y en qué nivel de ejercicio. Cuál es el resultado final Por cada punto el índice cae por debajo de 5.000 puntos, cuando su contrato de opciones caduca, recibirá 10. La siguiente tabla muestra que las pérdidas de mercado caen parcialmente compensadas por el efectivo que recibe del mercado de opciones. Mientras que el mercado sube todavía continúan beneficiándose de aumentos de precio de la parte, aunque menos la prima pagada para la protección. El ASX disipa mitos en SMSFs, negociando de opciones El ASX ha disipado ideas falsas alrededor de las opciones que negocian para SMSFs, señalando a falta de educación del trustee y Comprensión en el área. Hablando en la oficina de ASX en Sydney ayer, ASX gerente de las ventas de derivados de capital Graham OBrien destacó SMSFs se les permite participar en el comercio de opciones. Contrariamente a la creencia popular, SMSFs son definitivamente permitidos a utilizar las opciones de comercio, siempre y cuando no poner un cargo contra los activos de los fondos, dijo el Sr. OBrien, dijo una encuesta de inversores minoristas realizada por la ASX en abril preguntó a los participantes por qué no planea Participar en el comercio de opciones, y el 47 por ciento dijo que necesitaban más educación. Catorce por ciento dijeron que pensaban que las opciones eran demasiado riesgosas, y el 13 por ciento dijo que no encajaba con su estrategia de cartera. Los comentarios típicos de los inversionistas también incluyeron: Los fondos de SMSF no permiten el comercio de opciones, por lo que se me dijo, y como jubilados autofinanciados, mi esposa y yo tenemos que vivir de nuestros activos, y como tal, el juego de opciones tiene poco atractivo. Pero en lugar de aumentar el riesgo, las opciones pueden ser utilizadas para reducir el riesgo total de una cartera de clientes, dijo el Sr. OBrien. De hecho, fueron creados para ese propósito, agregó. Las opciones básicas de acciones individuales son llamadas y pujas. Una llamada da al titular el derecho, pero no la obligación, de comprar una acción a un precio determinado. Por el contrario, un put da al tenedor el derecho, pero no la obligación, de vender una acción a un precio determinado. Una llamada asciende a una póliza de seguro contra una acción subiendo de precio, y una oferta asegura contra una acción cayendo de precio. Hay cuatro estrategias que SMSFs puede utilizar cuando se trata de opciones, de acuerdo con el Sr. OBrien. Los fideicomisarios pueden comprar llamadas, aunque no pueden ser compradas simplemente para apalancamiento, dijo. SMSFs también puede comprar put, que es una estrategia perfecta para los fideicomisos que quieren proteger sus carteras, explicó OBrien. SMSFs puede ir y comprar opciones de venta en toda su cartera si el mercado cae, entonces theyre protegido contra eso, dijo. Los fideicomisarios también pueden vender llamadas, pero sólo contra acciones que ya poseen, dijo OBrien. Finalmente, los SMSFs pueden vender puts mientras tengan el dinero para cubrir su obligación de comprar esas acciones si fueran a ser ejercidas, dijo. Primavera SUPER TERMINOS CONDICIONES Para ser elegible para la promoción súper primavera, los fideicomisarios del fondo Están obligados a: Registrar su interés en transferir su SMSF desde su actual contador o administrador. Envíe una copia de sus estados financieros más recientes y Resumen de inversiones a las pólizas en curso. Reúnase con su asesor personal personal SMSF en persona o por teléfono para discutir las circunstancias específicas de su fondo. Entrar acuerdo de servicio con SMSF Opciones Pty Ltd. Acordar a SMSF Opciones Pty Ltd Términos y Condiciones de Negocio Consentir a SMSF Opciones ponerse en contacto con su contador anterior para solicitar sus fondos Trust Deeds y otros registros. Comience un acuerdo de débito directo de su cuenta nominada cada mes. Todos los gastos de débito directo serán pagados por el super fondo. Inicie fuentes de datos de terceros de su banco y otras instituciones financieras. Proporcionar todos los estados de cuenta bancarios en formato CSV. Esto está disponible a través de su acceso a la banca por Internet. Se puede proporcionar asistencia en la obtención de esta información. Los fondos siguientes no son elegibles para la promoción súper primavera Un fondo de beneficios definidos Fondos existentes bajo administración Un fondo con activos Segregados Renta (s) vinculada (s) al mercado Operación de opciones Activos extranjeros Inversiones no cotizadas Inversiones exóticas (antigüedades, ganado, Con los incumplimientos de cumplimiento actuales o existentes Un mínimo de 12 pagos mensuales se aplica para cada año fiscal bajo administración, a menos que: el fondo es un fondo recién creado (es decir, establecido en el año fiscal actual) el fondo se transfiere a otro contador o administrador Año que el fondo se está liquidando a mediados de año. La promoción se limita a los primeros 20 fondos transferidos a SMSF Options Pty Ltd hasta el 30 de noviembre de 2014. Los servicios de administración incluyen lo siguiente Preparación de estados financieros para el año terminado. Preparación y presentación de los Fondos Impuesto sobre beneficios y rendimiento regulatorio del ejercicio finalizado. Asignación del movimiento neto en el valor del fondo para el año terminado a las cuentas individuales de los miembros. Emisión de las declaraciones de los miembros para todos los miembros con respecto al año terminado. Asistir a la preparación de las actas de reunión de fiduciarios para adoptar los estados financieros. Organización del nombramiento de un auditor independiente especializado La administración no incluye servicios suplementarios o servicios de auditoría independientes del fondo. Vea a continuación la lista de servicios suplementarios y costos asociados. La administración no incluye los costos de desembolso (búsqueda de títulos, honorarios del actuario, búsquedas de empresas, etc.) SMSF Options Pty Ltd se reserva el derecho de alterar o modificar las condiciones anteriores sin previo aviso, aviso previo o acuse de recibo. Establecimiento de fondos Establecimiento de pensiones, conmutación o minutos Documentación de retiro de suma fija Preparación de estados de actividad (BAS, PAYGI, PAYGW, GST, etc.) Auditoría anual externa de los estados financieros Modificaciones de los estados financieros Documentación de rollover Fideicomisario Fideicomiso de fondo Asesoramiento (planificación fiscal, planificación patrimonial, planificación tributaria, etc.) Para los costes asociados a los servicios complementarios, haga clic en ltheregt Para más información sobre esta promoción o nuestros otros servicios contáctenos en enquiriessmsfoptions Acerca de nosotros En smsf opciones somos apasionados Sobre lo que hacemos y nos enorgullecemos de nuestra experiencia. Sabemos que cuando se trata de Auto-Administrado Super, podemos obtener los mejores resultados posibles para usted y su fondo. Ya sea que usted está empezando, la transición a la jubilación o buscando la mejor manera de pasar la riqueza a la próxima generación, le ayudaremos a maximizar los beneficios, ayudándole con todo, desde la creación de su propio fondo para cuidar de la administración diaria, Presentar su declaración de impuestos y organizar la auditoría del fondo. TwitterOptions y SMSF Definición Una opción es un privilegio que proporciona al comprador de la opción un derecho, pero no una obligación, de comprar o vender una acción a un precio determinado en o antes de una fecha específica. Hay dos tipos de opciones: Invirtiendo en opciones por SMSF En un ambiente de jubilación, los fideicomisarios de SMSFs pueden invertir en opciones como una manera de aumentar su ahorro de inversión, sujeto a ciertas condiciones: La estrategia de inversión de fondos y la escritura fiduciaria permiten la inversión en , La Regulación 13.15A de la Legislación SIS permite que un fideicomisario otorgue un cargo sobre un activo del fondo para cumplir con las reglas de un organismo aprobado. En ese caso, el fondo debe tener una declaración de riesgo derivado. La declaración de riesgo derivado detalla las políticas de los fondos para derivados, el riesgo asociado a ellos y los controles establecidos para la gestión de operaciones con derivados. Sin embargo, un SMSF no puede invertir en todo tipo de opciones, en particular opciones desnudas. Opciones desnudas. También a veces se conocen como posiciones desnudas donde el escritor de la opción no tiene el stock subyacente. Cuando el SMSF como escritor, tiene la intención de cambiar una opción de llamada desnuda. Es más probable que el fondo esté expuesto a un alto riesgo de comprar las acciones subyacentes a un precio mucho más alto en el mercado para poder realizar la entrega al menor precio al comprador. Por lo tanto, el riesgo de pérdida es ilimitado dependiendo de cuán alto el precio de la acción puede obtener, y como tal, cuánto el fondo tendrá que liquidar su obligación según el contrato. Por otro lado, cuando el SMSF como escritor, comercios desnudos Put opción. Y el valor de mercado de la acción cae por debajo del precio de ejercicio, el fondo puede tener que comprar la acción que puede ser inferior al precio de ejercicio. Consideración del impuesto sobre la renta Las consecuencias del impuesto sobre la renta de las opciones de negociación dependen del propósito de la negociación, por ejemplo, si se trata sólo de especulación o de cobertura contra una exposición determinada. Sin embargo, cuando el contribuyente es un fondo de jubilación que cumple, el propósito comercial es irrelevante. Es porque el artículo 295-85 de la Ley ITAA 1997 generalmente trata las transacciones en una cuenta de capital. Cuentale a tus amigos acerca de nosotros